十五五规划建议明确提出，“优化金融机构体系，推动各类金融机构专注主业、完善治理、错位发展。”引导各类金融机构坚守主业本源、完善公司治理结构、探索错位发展路径，在激烈的行业竞争中构建独特竞争优势。金融领域的健康发展与风险防控工作如同驱动行业前行的“一体两翼”，二者辩证统一、相辅相成——高质量发展是风险管理的核心目标与价值归宿，而坚实有效的风险管理则是业务稳健开展、实现可持续发展的根本前提和重要保障。
党的二十大以来，中航证券深刻洞察宏观经济形势变化与行业发展趋势，系统复盘自身发展基础与核心优势，精准锚定“立足军工”的战略方向，将差异化“错位发展”确立为核心发展战略。同时把风险管理文化建设纳入公司长期发展规划体系，通过以文化引领凝聚风控共识、筑牢风控根基，持续推动业务拓展与风险管理深度融合、同频共振，形成二者相互促进、良性循环的发展格局，为践行国家金融发展战略、实现自身高质量发展奠定坚实基础。
信息赋能，构建科学风控体系
风险管理文化的落地，既需理论支撑，更需信息赋能。中航证券坚持定性与定量相结合，构建了契合自身业务特色的风险指标管理体系。公司严格依据董事会审议通过的风险偏好，明确整体风险限额与各类业务最大风险容忍度，将核心指标层层分解至各业务条线与具体品种，实现风险管控全覆盖。同时，风险管理部门依托该体系开展动态监控，对指标异常情况及时预警、快速处置，让风险防控有迹可循、有据可依。2025年，中航证券成立临时流动性风控处置小组，实战演练应对突发事项，启动风险管理指标应急监控与预警体系，开展多轮模拟演练和三重压力测试，相关业务条线联动参与，最终形成多套应急处置预案，为科学决策提供坚实支撑。这一实践成功实现了风控体系从被动防控向主动预防的转变，彰显了量化管理与文化建设深度融合的实践成效。
针对风险管理 “细节多、方向多、专业要求高” 的特点，中航证券持续加大信息化建设投入。2025年完成九大系统升级，在市场风险管理系统适应性改造的基础上，自行开发并接入基于新算法与公司历史经营数据的自有数学模型，实现风险计量的差异化和个性化，更精准适配公司风险偏好，为差异化发展筑牢技术支撑。
人才筑基，破解风险处置难题
专业人才队伍是风险文化建设的核心支撑。中航证券通过“外部引进+内部培养”双轮驱动模式，打造了一支专业高效、反应迅速的风险管理团队，为风控文化落地提供坚实人力保障。公司充分保障风险管理人员履职资源与条件，鼓励团队深入业务一线，在实践中锤炼专业能力。
在某重点项目风险化解过程中，中航证券组建跨部门专项处置小组，抽调各领域专业骨干组成攻坚团队，第一时间进驻项目现场，主动对接各方主体。团队创新提出“司法认定优先”处置路径，围绕“数据核验、流程复盘、证据核查”开展全方位准备，严格落实监管要求，精准梳理合规依据，有效降低监管风险。最终，在项目发行人面临外部僵局的不利情况下，成功化解项目风险，既维护了投资者合法权益，也为市场化、法治化风险化解提供了可复制的实践样本。
差异化发展，打造特色金融品牌
依托坚实的风控文化根基，中航证券在发展路径上坚定走差异化路线，摒弃盲目追求“大而全”的行业惯性，聚焦航空产业主责主业，深耕“做精做专”发展赛道。公司构建起“以军工特色为核心竞争力，以客户价值创造为中心，投研与科技双轮驱动，投资银行、资产管理、财富管理、投资业务协同发力”的差异化发展模式，全方位为航空工业集团及我国航空产业链提供综合金融服务。
而随着金融科技的深度渗透与行业生态的迭代升级，风险管理的内涵与价值正被重新定义——当AI预警替代人工排查，当监管协同超越单点合规，当风险数据变身资产要素，证券公司的风险管理已从传统的“防御盾牌”进化为驱动增长的“核心引擎”。正如中证协在《全面风险管理规范》中着重强调的：“未来的一流投行，必是驾驭风险的高手。” 在个充满不确定性的时代，中航证券深刻认知到，唯有将风控基因深度融入业务肌理，让技术赋能、制度保障与文化引领形成发展合力，才能在注册制持续深化、金融开放加速推进的行业浪潮中，稳步走出一条“稳得住、看得远、长得大” 的高质量发展之路，让军工券商的特色品牌在风险可控的基础上持续焕发活力。
如今，中航证券军工券商的品牌形象日益鲜明，在实现业务管理全覆盖的基础上，聚焦实际风险业务领域，深入一线掌握业务风险真实状况，摸清风险底线，做好研判评估，构建起业务发展与风险管理相互促进的良性循环，并在服务航空产业高质量发展、助力军民融合深度推进的进程中，持续贡献金融力量。
未来，中航证券将始终以稳健的风险管理文化为核心引领，持续迭代优化风控体系、锤炼精准防控能力，坚守服务军工主业的初心使命，深化金融产品与服务创新。公司将在践行国家战略、助推金融行业高质量发展的道路上稳步前行，以差异化优势巩固特色品牌地位，以专业服务赋能实体经济发展，书写金融与产业协同共进、双向赋能的新篇章。
